2018年，全球天然气需求增长4.6%，创下最近十年的最高增速，天然气需求增量约占一次能源需求增量的50%。全球42个国家LNG 进口量达到4160亿立方米，同比增长9.8%。亚洲地区LNG需求在全球占比由62%提升至76%。预计未来15年全球天然气需求年均增长2%，LNG需求年均增长4%，LNG需求增量的1/3将来自中国。工业部门天然气需求增长强劲，主要受中国、印度和其他新兴经济国家环境治理和碳减排政策驱动。

亚洲多国计划加大天然气基础设施投资力度。印度尼西亚实施天然气替代其它化石燃料，不再新建煤电厂，吸引投资建设LNG发电厂；巴基斯坦计划建设2个LNG接收终端和配套管道，接收能力约900万吨/年；菲律宾已开建第一个LNG接收终端（Pagbilao项目），不仅用于满足本国LNG需求，也将用于在东南亚地区开展贸易；泰国拟通过“东部经济走廊”计划吸引投资建设LNG进口基础设施。但这些新兴市场的需求潜力具有较大的不确定性，因为这些新兴需求国对LNG价格敏感，需要LNG采购成本较其它替代能源具有较强的竞争力，为保障安全供应，对LNG市场的透明度和供给的流动性具有更高要求。此外，值得关注的是，由于格罗宁根气田减产，西北欧地区季节性需求波动加大，欧洲的气源结构正从传统的管道气为主向管道气和LNG组合转变，对气源供给的灵活性也提出了更高要求。

2019年以来，全球LNG液化项目投资已超500亿美元，创历史最高值。预计到2024年，全球LNG出口量达5500亿立方米，其中60%来自美国、澳大利亚和卡塔尔。美国二叠盆地产量的大幅攀升将支撑其成为全球最大的LNG出口国，未来五年的LNG新增产量将占全球LNG供应增量的2/3。澳大利亚在LNG液化新项目和天然气资源勘探开发领域取得重要进展，2018年投产了Ichthys和Prelude 2个液化项目，并在Beetaloo盆地发现大量页岩气资源。巴布亚新几内亚是最新的LNG供应国，到2024年其LNG产能将翻倍达600万吨/年。俄罗斯诺瓦泰克公司积极推进亚马尔和北极2项目，预计2025年产能达5700万吨/年，到2030年达7000万吨/年。卡塔尔为匹配其规划的1.1亿吨/年的LNG产能，启动船运能力建设，已确定新建60艘LNG运输船，在未来十年新船数量可能达100艘。

以LNG Canada项目为代表的大型供应商改变了最终投资决定（FID）的条件，从以长期合同和“照付不议”条款作为FID的必备条件转向进口商以股权方式参与项目开发，各自承担相应份额的营销权责，在当前供大于需的背景下，大大加快了项目开发进程，提高了项目灵活性。而以切尼尔公司等为代表的美国大型供应商则以自有资金主导项目进程，以期获得先入优势锁定市场份额。壳牌、埃克森美孚、道达尔等大型组合供应商加大项目开发投资和合同谈判力度等方式，增强LNG供应能力。

根据Vitol贸易公司统计，当前现货和短期合同量占全球LNG贸易量的30%，预计到2028年占比将超过50%。LNG的定价方式也已呈现多元化趋势，基于美国亨利中心（Henry Hub）价格定价、或与普氏日韩基准价（Japan Korea Marker, JKM）挂钩的合同数量持续增加。2018年约50%的新签购销合同无目的地限制条款，到2019年这一比例接近90%。2019年由于亚洲市场需求增速降低，市场供给过剩，气价大幅下行，大量过剩供给通过短期和现货合流向欧洲市场寻求套利，预计2019年欧洲LNG进口量同比增长300万吨。

日本LNG进口已有50年历史，供应安全一直是政府关注的重点。2016年日本的LNG政策开始从过去重视长期稳定、确保进口的保供原则向强调灵活性和透明性的市场化原则转变。一方面，积极利用国际多边合作框架和双边外交，呼吁取消目的地条款、修改照付不议、取消利润分成，力图通过重构交易规则、重塑定价机制、重厘市场定位等举措，获得更多市场定价权和议价权。2017年日本国家石油天然气和金属矿产公司（JOGMEC）和国际能源署（IEA）签订全球LNG市场研究合作框架协议，围绕LNG采购合同目的地条款变更、降低碳排放以及增强市场透明性等内容深化交流扩大合作。另一方面，加大基础设施投资力度、积极扩展第三国贸易和LNG产业链市场开发，力图将日本打造成世界最大LNG交易中心和定价中心。日本经产省在本届产销大会上宣布，日本政企将联手通过联合出资、提供政策金融等方式投资100亿美元用于LNG基础设施和上游资源开发，在保障日本国内供应的同时，积极服务和满足亚洲新兴市场需求。2018年，日本多家企业已经开展了多笔在国外市场转口贸易。

日本千代田公司公司实现上、中、下游业务的数字化转型，通过数字化和高级工作包进行工程总承包合同（EPC）转换，利用数字化技术改进LNG工厂的运维，成功开发人工智能（AI）优化器，优化LNG工厂各项设备运行参数，提高产量和生产效率。此外，部分贸易商和生产商开始将AI技术应用到LNG领域，提高贸易透明度和可交易性，并利用机器学习和深度学习帮助市场参与者优化市场供需预测，降低不确定性。（张永峰 孙文宇 白桦  中国石油经济技术研究院（ETRI）天然气市场研究所）